出货爬坡:据产业调研，2026年Q2国产芯片供给侧紧缺有望出现边际缓解，叠加算力租赁产业交货期可能延长，高端算力卡呈结构性紧缺，目前算力多场景可适配国产GPU实现替代。国内GPU出货量即将提升。
机构预计2026年H2国产芯片厂商新品推出，包括但不限于华为950DT、海光信息DCU4、天数智芯天垓Gen4、摩尔线程花港新架构产品，整体对标 NV Blackwell系列产品水平
核心公司:
超讯通信:1)2026年4月16日消息，沐曦股份长三角生态创新中心及国产算力集群项目落户无锡，公司作为沐曦GPU特定行业总代理，全产业链生态合作伙伴直接受益生态扩张，2025年沐熙芯片向大厂实现销售，公司沐熙芯片销售毛利率约30%，服务器及芯片封测毛利率更高。
2)公司算力业务包含服务器自研销售、IDC的EPC建设、算力租赁业务、打通算力需求全产业链，算力租赁领域公司完成千卡级GPU算力集群批量交付，并布局“超讯算力网”，覆盖华南、中部、西北三大区域。
品高股份:公司增资江原科技获得其14.53%股权，并同步引入江原科技实控人、股东为公司战略股东，江原科技D10芯片为国内首个全国量产的AI算力芯片，迭代产品D20系列已完成全流程国内自主化闭环落地，2025年底公司主导销售近千张江原 D20 Pro128GB数据中心GPU板卡顺利通过客户验收。
相关公司:
华为昇腾:华丰科技、航天电器、川润股份、川环科技、意华股份。
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