11月4日，半导体板块强势拉升，第三批千亿互换便利落地

2026-11-04 22:35:512℃

——每日5分钟，读懂市场核心信号——
【隔夜外部变量】美国中期选举 → 民zhu党夺回两院 → 全球风险偏好翻转费半涨2.64%，纳指涨0.83% → 芯片成为反弹先锋↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓【今日消息】央妈回购再贷款利率降至1%正式生效 → 产业资本成本极低第三批千亿互换便利落地 → 机构弹药到位外汇存准率上调 → 汇率预期稳住↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓【今日盘面】科创50涨9.92%，创业板涨6.40% → 弹性最大的方向被暴力买入半导体主力净流入195.9亿，芯片概念398亿 → 钱全部涌向“进攻”银行、白酒、电信、煤炭集体下跌 → 防御资产被“一键清仓”成交2.05万亿，放量3368亿 → 增量资金真的来了↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓↓【收盘】4665只上涨，118只涨停，超350只涨超10%科创半导体ETF批量涨停，中韩半导体ETF成交310亿创天量“羊字辈”玄学炒作全面退潮 → 投机资金从“炒妖”转向“炒科技”
今日关键信号1.美国中期选举，民zhu党夺回两院，全球风险偏好瞬间翻转美媒体预测，民zhu党夺回国会参议院控制权；稍早前已预测夺回众议院。这意味着中期选举后，民zhu党重新掌控国会。全球市场集体回暖，隔夜费城半导体指数涨2.64%，纳指涨0.83%，标普500涨0.36%，芯片成为反弹先锋。A市今天的“暴力反包”，本质上是对这个外部政治变量的一次性定价——民zhu党掌控国会，意味着财政扩张和产业的不确定性下降，全球资金的风险偏好从“避险”切回了“进攻”。

2.央妈下调回购增持再贷款利率至1%自2026年11月4日起，下调gu票回购增持再贷款利率0.25个百分点至1%，支持对象为21家全国性银行和5家系统重要性城商行，支持比例100%，期限1年，可展期。昨天市场说“我再看看”，今天用2.04万亿的成交额告诉你：看完了，这牌我跟。回购增持再贷款利率降到1%，产业资本的回购成本已经低到了“不买都不好意思”的程度。

3.第三批千亿互换便利落地 + 稳汇率组合拳第三批千亿互换便利操作落地，增量资金驰援A市；央妈近5年来首次上调外汇存款准备金率2个百分点至6%，自11月15日起生效。互换便利给机构提供弹药，外汇存准率上调稳住了汇率预期——两件事加起来，就是“钱管够，汇率也稳，你们放心买”。。
01全球数据数据以下数据截图时间是11月4日20:00。