【盘面综述】
今日成交额2.2万亿，较上一交易日放量2100亿，量能显著回暖。涨停84只，市场情绪持续升温。盘面呈现“AI应用强者恒强、光通信全面爆发”的双主线格局——传智教育7板继续拓展全场高度，AI应用方向梯队完整；光通信/CPO受海外催化掀起涨停潮。算力（美利云3板）、液冷（豪尔赛3板）、PCB、半导体材料等方向轮动走强。
连板结构方面，7板1只（传智教育），5板1只（高争民爆），3板3只（中岩大地、美利云、豪尔赛），2板共12只。
【核心主线】
1. AI应用（最强主线，传智教育7板领涨）
传智教育7板（AI教育+具身智能）继续一字领涨全场，天娱数科2板（AI营销+具身智能数据集+3D视觉+算力租赁）、利欧股份2板（AI营销+液冷泵+核电）晋级。达实智能（AI智能体+AIoT平台）、魅视科技（AI视觉+边缘计算）、返利科技（AI应用+在线导购）、汉仪股份（AI应用+字库+华为鸿蒙）、引力传媒（短剧+游戏+摘帽）等首板批量助攻，板块梯队完整，资金认可度最高。
2. 光通信/CPO（爆发主线，近20股涨停）
光芯片订单催化+海外AI集群需求爆发。永鼎股份（CPO+光通信测试+AI眼镜）、光迅科技（光模块+半年报预增+H股上市）、天通股份（光模块上游+铌酸锂）、三孚股份（高纯四氯化硅+光纤概念+存储芯片）、兴业科技（磷化铟收购+机器人电子皮肤）、光库科技（光芯片订单+光通信+CPO）、剑桥科技（高速光模块+NPO/CPO）等近20股涨停，板块效应极强。
【连板核心一览】
传智教育 7板 AI教育+具身智能+中报扭亏 一字板，全场最高标
高争民爆 5板 控股股东拟变更+西藏国资 并购重组高度
中岩大地 3板 核电+可控核聚变 核电方向
美利云 3板 算力租赁+东数西算+央企 算力方向
豪尔赛 3板 液冷服务器+智慧灯杆 液冷方向
天娱数科 2板 AI营销+具身智能+3D视觉 AI应用
利欧股份 2板 AI营销+液冷泵 AI应用
通宇通讯 2板 商业航天+卫星通信+光模块 光通信
中嘉博创 2板 签署算力大单+AI玩具 算力
利通电子 2板 算力租赁+英伟达合作 算力
神剑股份 2板 商业航天+北斗导航 航天
欣天科技 2板 控制权变更+高溢价转让 并购重组
德龙汇能 2板 举牌+天然气+氢能 油气
锦和商管 2板 城市更新+出租率修复 房地产
【明日核心观察点】
1. 传智教育7进8：全场总龙头，若继续晋级则打开更高空间。
2. 光通信持续性：今日高潮后明日必然分化，关注上游材料（三孚股份、天通股份）和核心中军（光迅科技）能否走出持续性。
【总结】
放量2100亿，AI应用（传智教育7板）与光通信（近20股涨停）双主线驱动，算力、液冷、PCB、半导体材料多点开花。策略上聚焦双主线核心前排，注意光通信板块高潮后的分化节奏。
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