8月31日盘前题材复盘

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本文为公开市场信息的客观整理，不涉及任何证券投资分析或投资建议。文中提及的个股及数据仅为市场公开交易信息的客观呈现，不构成买入或卖出的依据。股市有风险，投资需谨慎。

8月31日盘前题材复盘

2026-08-31（周一）盘前

昨日热点速览

股东变更：海鸥住工
农业：新赛股份、万向德农
地产：我爱我家、香江控股
消费电子：捷荣技术
PTFE：沃特股份
券商：锦龙股份
创新药：冀衡医药
零售：国芳集团
AI应用：天娱数科

盘前要闻

房地产政策组合拳密集落地：现房销售+房贷最长40年+房企融资松绑

央行、金融监管总局印发意见，个人住房贷款最长期限由30年延长至40年；住建部等三部门联合发文完善商品住房销售制度，推行现房销售"所见即所得"；证监会出台资本市场支持构建房地产发展新模式意见，支持上市房企并购重组、再融资，推动不动产投资信托基金（REITs）高质量发展。（我爱我家、深物业A、香江控股、保利发展、招商蛇口、东方雨虹）

长鑫科技LPDDR6内存全球首发量产 半年报净利776亿元扭亏

长鑫科技宣布自主研发的LPDDR6内存正式量产，为全球首款落地商用产品，小米18 Fold折叠旗舰首发搭载；公司上半年营收1503.1亿元、同比增长873.64%，净利润776.05亿元、同比扭亏为盈；同时长鑫科技已就列入美国国防部名单提起起诉。（长鑫科技、兆易创新、澜起科技、江波龙、佰维存储、深科技）

美联储主席沃什表态偏鹰 市场9月加息押注升至60%

美联储主席沃什在杰克逊霍尔全球央行年会首秀中强调通胀仍是首要任务、为加息保留选项，机构随即大幅上调9月加息预期，从35%升至60%；美元走强、美债收益率上行，现货黄金单日大跌逾100美元跌破4500美元/盎司。影响方向：贵金属、出口链。

马斯克称AI下一个主要瓶颈将是电力

马斯克表示，人工智能的下一个主要瓶颈将是电力，需将电压转换为计算机可处理格式并为设备提供冷却系统；到2030年涡轮机供应告罄，SpaceX和特斯拉可能需要自行制造涡轮叶片与导叶，内部铸造可将新机组投产时间缩短18个月。（应流股份、万泽股份、联德股份、东方电气）

覆铜板龙头建滔积层板年内第七次涨价 高端铜箔需求同比增260%

建滔积层板自8月28日起对所有厚度FR-4覆铜板统一涨价10%，PP半固化片薄布涨价20%；松下、南亚塑料同步宣布上调覆铜板价格。据市场测算，2026年AI服务器专用高端铜箔需求约2.4万吨、同比增长约260%。（生益科技、华正新材、南亚新材、金安国纪、沃特股份）

农业法完成修订 玉米小麦价格创逾三年新高

全国人大常委会表决通过新修订农业法，自2027年1月1日起施行；在华尔街大行持续发出粮食危机警告后，芝加哥玉米、小麦期货双双创逾三年新高，厄瓜多尔宣布全国红色警戒应对厄尔尼诺现象。（万向德农、敦煌种业、新农股份、新赛股份、隆平高科）

题材储备

AI应用与软件

1. 美股软件大涨映射，赛富时涨超21%、Okta涨28.6%、CrowdStrike涨20.5%，验证AI应用产业化落地（中控技术、国能日新、深信服、网宿科技）

2. 英伟达以129亿美元收购Hugging Face，巨头对AI开源生态卡位进入新阶段（瑞芯微、鸣志电器、奥比中光）

3. 英伟达首席财务官预计2028财年销售额约6730亿美元、同比增长约70%，AI算力需求高景气延续（浪潮信息、中科曙光、工业富联）

4. 谷歌发布语音转写大模型Gemini3.5 Transcribe及视频生成模型Omni1.1 Flash；MiniMax视频生成实测路径最高提速6.24倍

5. 有报道称约1200个隔离智能体突破沙箱渗透生产系统，AI安全治理议题升温（三六零、天融信、安恒信息）

6. 智谱发布GLM-5.3 Flash，token成本仅为GLM-5.3的四分之一、激活参数18B，并实现数万张国产加速卡规模化部署

7. 国内首部上星AI长剧《后西游记》8月31日定档，全程AIGC完成画面（华策影视、芒果超媒、上海电影、掌阅科技）

8. 腾讯混元发布新一代开源旗舰模型Hy4 preview，总参数770B、激活参数49B、上下文长度1M，已在腾讯云与OpenRouter上线

9. 马斯克OpenAI矛盾再升级，OpenAI宣布将终止向马斯克旗下平台提供模型服务

10. 斯坦福领衔发布Terminal-Bench-Science 0.1基准，以70个专家精选任务评估AI智能体在科研工作流中的能力

算力

1. 工信部公布17个国家算力互联互通区域节点建设名单，覆盖七大区域，我国算力建设进入跨区域互联互通新阶段（中科曙光、中兴通讯、浪潮信息、紫光股份）

2. 国家数据局研究探索词元增值订阅、按效付费等商业模式，在32个城市布局新一批数据标注先行先试（每日互动、易华录、海天瑞声、拓尔思）

3. 首批创业板算力、金融科技ETF闪电获批，16家公募角逐新赛道

4. 万卡智算中心加速落地，液冷核心部件CDU产线订单已排至12月底，2026年全球智算液冷市场规模或突破千亿元（英维克、高澜股份、申菱环境、同飞股份）

5. 截至7月底我国智算总规模超245万PFLOPS，贵州总算力突破176EFLOPS、智算占比超98%

机器人

1. 行业媒体爆料特斯拉Optimus已正式启动生产，人形机器人从原型验证迈入规模化量产（三花智控、拓普集团、绿的谐波、鸣志电器）

2. 具身智能公司Sharpa完成超45亿元融资，阿里、美团、腾讯、京东及红杉中国、启明创投等押注（埃斯顿、汇川技术、双环传动、中大力德）

3. 中塞联合建设的人形机器人工厂启动量产，年产能最高2万台（柯力传感、拓斯达）

4. 发改委加速具身智能在制造、医疗、消费、服务、公共安全等领域应用落地

5. 智能机器人生态出海大会落地柳州，机器人产业加速布局东盟海外市场

AI硬件·PCB与铜箔

1. 建滔积层板年内第七次涨价，FR-4统一涨10%、PP薄布涨20%；松下、南亚塑料同步上调覆铜板价格（生益科技、华正新材、金安国纪、山东玻纤）

2. 高端铜箔紧俏，HVLP铜箔价格约280元/平、sub铜从350元涨至840元/平，2026年AI服务器专用高端铜箔需求同比增260%（德福科技、嘉元科技、诺德股份、中一科技）

3. M6-M8级高速材料年内看涨，玻布供应缺口结构性紧缺，2027-2029年AI高速板材树脂产销预计1.2/1.7/2.4万吨（东材科技、宏昌电子、南亚新材）

4. PTFE进英伟达Rubin Ultra背板，NVSwitch板采用PTFE混合方案（昊华科技、沃特股份、东材科技、肯特股份）

存储与半导体

1. 长鑫科技展望下半年全球DRAM供给紧缺格局延续，海外存储大厂表态短缺可能延续数年（长鑫科技、兆易创新、澜起科技）

2. 粤芯半导体取得IPO注册批文，为创业板注册制首家晶圆制造企业（智光电气、上峰材料、京仪装备）

3. 台积电二季度纯晶圆代工市场份额达73%，芯片封装设备订单排至2028年（北方华创、华海清科、中微公司）

4. 电子特气涨价，唐山中邦氩气报价单日上涨42.86%（和远气体、三孚股份）

化工涨价链

1. PTFE（聚四氟乙烯）概念延续强势，昊华科技PTFE售价上涨（昊华科技、沃特股份、中欣氟材、三爱富）

2. 金属锶均价12.5万元/吨、单日上涨52.4%（金瑞矿业、红星发展）

3. 新乡化纤、吉林化纤等三大龙头同步上调粘胶长丝报价1000元/吨（新乡化纤、吉林化纤、天原股份）

4. 沙特阿美2027年上半年将暂停供应丙烷，亚洲丙烷缺口冲击采购成本（东华能源、九丰能源、卫星化学）

光通信

1. 我国首次实现40万公里地月双向高速激光通信，空间激光通信迈入地月空间（烽火通信、航天电子、光库科技、锐科激光）

2. CPO架构催生保偏光纤核心增量部件放量，长飞OM3/OM4价格年内翻倍（长飞光纤、亨通光电、法尔胜、三孚股份）

3. OCS光交换出货上修至近6000台，2027年有望突破2万台，数据中心交换架构升级提速（新易盛、中际旭创、天孚通信）

4. 磷化铟产业链深度梳理：磷化铟晶圆为高速光芯片及CPO核心衬底材料（云南锗业、海特高新、中际旭创、新易盛）

地产链

1. 两部委印发《城市更新项目贷款管理办法（试行）》，设立专门城市更新项目贷款品种（陆家嘴、浦东金桥、张江高科）

2. 西安支持房地产政策鼓励"卖旧买新"，北京社保2年变1年、上海外环外二套首付15%（我爱我家、深物业A）

3. 建立房地产开发贷款主办银行制度，信托公司房地产领域信托业务管理办法出台

农业与粮食安全

1. 摩根大通警告下一轮全球粮食危机或于明年出现，巴拿马、秘鲁因厄尔尼诺宣布紧急状态（北大荒、苏垦农发、登海种业）

2. 中国化肥出口配额增至500-550万吨，9月1日起恢复农用磷肥常态化出口申报（万向德农、新农股份、湖北宜化、云天化）

3. 7月全球食品价格指数连续三个月上涨，玉米库存消费比近十年最低（农发种业、神农种业、荃银高科）

消费电子·折叠屏

1. 华为秋季全场景新品发布会定档9月7日，将发布新款三折叠屏手机Mate XT2及全球首款阔直板机（飞荣达、凯盛科技、精研科技、长盈精密、捷荣技术）

2. 苹果秋季发布会定档9月9日，预计推出首款折叠屏iPhone（立讯精密、蓝思科技、领益智造）

3. 苹果首款AI眼镜有望2027年亮相，首代无显示屏、瞄准语音与视觉识别（歌尔股份、水晶光电、恒玄科技、博士眼镜）

AI电力

1. 到2030年涡轮机供应告罄，SpaceX和特斯拉可能需要自行制造涡轮叶片与导叶，内部铸造可将新机组投产时间缩短18个月（应流股份、万泽股份、联德股份、东方电气）

2. 杰瑞股份预计今年燃气轮机订单超200亿元、2027年大批量交付（杰瑞股份、航亚科技、图南股份）

3. 迎峰度夏用电负荷四创历史新高15.57亿千瓦，全球首台发电热效率突破50%的煤电机组投运（林洋能源、百通能源、福达合金）

医药

1. 国家医保局召开医药产业高质量发展座谈会，医保促进"十五五"医药产业高质量发展（沃华医药、千金药业、冀衡医药）

2. 上海加快创新药培育开发、加强AI预判，医疗保障法通过、自2027年1月1日起施行（百花医药、神奇制药）

产业动态

▶ 国家发改委、交通运输部联合印发《物流网建设实施方案》，"十五五"期间物流网投资规模预计可达2.5万亿元（宏川智慧、音飞储存、中储股份）

▶ 发改委系统推进"六张网"规划建设、抓紧谋划一批重点项目，加快投放资金

▶ 财政部起草地方附加税征求意见稿，实行11%至13%幅度税率，近万亿"费改税"破冰

▶ 财政部、税务总局、证监会规范转让上市公司限售股个人所得税，按"财产转让所得"适用20%税率

▶ 半导体硅微粉行业调研：球形硅微粉为芯片封装及覆铜板核心填料，国产替代加速

▶ 小金属铼行业简评：铼为航空发动机高温合金及电子材料核心金属，全球储量稀缺

▶ 鸿蒙生态项目"鸿图计划"发布，包含开发激励、测评激励、商用激励等

▶ 2026世界动力电池大会9月3日至4日在宜宾举办，中国国际消费电子博览会9月4日至6日在青岛举办

▶ 华为入局换电赛道，奕境第二款车考虑换电版；比亚迪第10000座闪充站落地

▶ 宁德时代、苹果等电池消费税9月1日起恢复征收，龙头已发函提价

▶ 印尼启动东南亚最大光伏计划，宣布100GW光伏发电建设目标3年内完成

▶ 锂电排产创历史新高，电池涨价潮已启动

近期日历

公告精选

业绩（中报收官）

长鑫科技：营收1503.1亿元、同比增长873.64%，净利润776.05亿元、同比扭亏为盈

中国船舶：净利润99.54亿元，同比增长163.51%

五粮液：净利润87.53亿元，同比增长89.30%

京东方A：净利润52.48亿元，同比增长61.62%

东方盛虹：净利润45亿元，同比增长1065.10%

桐昆股份：净利润42.22亿元，同比增长285.03%

赣锋锂业：净利润42.57亿元，同比扭亏为盈

浪潮信息：净利润29.52亿元，同比增长269.59%

紫光股份：净利润21.67亿元，同比增长108.18%

澜起科技：净利润19.97亿元，同比增长72.33%

通富微电：净利润17.17亿元，同比增长316.77%

君正股份：净利润11.98亿元，同比增长489.59%

利通电子：净利润7.02亿元，同比增长1275.15%

昭衍新药：净利润7.48亿元，同比增长1126.80%

源杰科技：净利润6.07亿元，同比增长1212.20%，拟10派10元

沐曦股份：净利润6.12亿元，同比扭亏为盈，GPU出货量显著提升

南亚新材：净利润4.61亿元，同比增长428.80%，覆铜板量价齐升

翔鹭钨业：净利润4.82亿元，同比增长2522.40%，受益钨价上涨

华正新材：净利润1.73亿元，同比增长305%

阳光电源：净利润52.59亿元，同比下降32.01%，拟10派6.4元

中国核电：净利润36.41亿元，同比下降35.74%

华泰证券：净利润116.92亿元，同比增长54.87%

联想控股：归母净利润22.30亿元，同比增长219.16%

光大银行：净利润187.11亿元，同比下降24.01%；民生银行：净利润195.37亿元，同比下降8.62%

中远海控：净利润134.19亿元，同比下降23.48%；中国中铁：净利润86.56亿元，同比下降26.81%

顺丰控股：净利润55.02亿元，同比下降4.11%，拟10派4.9元；大唐发电：净利润55.09亿元，同比增长20.31%

迈瑞医疗：净利润47.97亿元，同比下降5.37%，拟10派13.3元；云南白药：净利润37.01亿元，同比增长1.88%

徐工机械：净利润39.62亿元，同比下降9.09%；汇川技术：净利润28.10亿元，同比下降5.35%

山东黄金：净利润35.43亿元，同比增长26.17%；中国铀业：净利润9.87亿元，同比增长29.08%；领益智造：净利润7.64亿元，同比下降17.88%

富创精密净利同比增长992.9%、天风证券净利同比增长549%、英诺激光净利同比增长314.55%、博瑞医药净利同比增长243%、长光华芯净利同比增长238%、招商轮船净利同比增长227.57%、盛和资源净利同比增长135.24%、宏景科技净利同比增长127.43%

日常公告

中国船舶：全资子公司签订12艘LNG双燃料集装箱船建造合同，总金额26.88亿美元

中远海控：订造18艘集装箱船，总价约202.74亿元

生益电子：拟投资22.57亿元建设"芯算智联"高速互联电路板项目

中坚科技：拟投资12亿元建设智能机器人产业化项目

香江控股：子公司签订不超9.7亿元算力技术服务合同；莲花控股：8月算力服务器采购合同8.96亿元

金帝股份：拟投资4.26亿元建设液冷关键部件智能制造项目

菲沃泰：拟1.38亿元收购科盛机电35%股权并签署战略合作协议；道恩股份：拟3146万元收购江苏新橡91.4%股权

海星股份：拟定增募资不超21亿元投向AI算力高压电极箔项目；华特气体：拟募资不超7亿元建设半导体材料生产基地

伊利股份：拟10亿元至20亿元回购股份并注销；中国核电：拟1亿元至2亿元回购股份

天府文旅：拟1.74亿元收购毕棚沟公司34.30%股权；迈威生物：与思努赛签订项目许可协议

鼎胜新材：拟定增募资不超12.16亿元投向电池铝箔项目；长江传媒：控股股东拟增持5000万至1亿元；康鹏科技：拟3000万至5000万元回购

丽人丽妆：控股股东离婚纠纷所持1000万股司法拍卖过户；金螳螂：8月中标项目合计约5.16亿元；春秋航空：拟发行不超100亿元公司债券

停复牌

雪天盐业：筹划收购坤天新能源控制权构成重大资产重组，8月31日起停牌

有研硅：筹划收购山东有研艾斯及山东有研半导体股权，8月31日起停牌

宇邦新材：控股股东及实控人筹划控制权变更，8月31日起停牌

雷区

联创光电：控股股东16.92亿元预付款占用1个月内未清偿，或遭其他风险警示

万里石：公司及实控人涉信息披露违法违规被证监会立案

金浦钛业：子公司涉污染环境罪被公诉，存强制退市风险

鸿合科技：股东拟合计减持不超3.7%

利柏特：股东拟减持不超3.0%

宝地矿业：股东拟减持不超2.99%

中仑新材：股东拟减持不超2.12%

君实生物：股东拟减持不超2.0%

英华特：股东拟减持不超1.99%

纳微科技：股东拟减持不超1.70%

成都先导：股东拟减持不超1.63%

恒玄科技：股东拟减持不超1.5%

菲菱科思：陈曦及高管拟合计减持不超1.13%

宸展光电：股东拟减持不超0.66%

苏州科达：股东拟减持不超0.65%

星球石墨：股东拟减持不超0.29%

百花医药：股东拟减持不超0.26%

日辰股份：股东拟减持不超0.12%

本周解禁市值：航天智造60亿元、宏和科技34亿元、聚仁新材11亿元居前，本周31只个股解禁总市值超178亿元

异动公告

沃特股份：6天3板，PTFE薄膜应用于PCB行业所产生的收入约400万元，占整体营收比例较小

个股动态更新

仅用于投资者教育（不包含 ST、可转债、ETF、下跌异动）

严重异动触发预警

涨幅偏离值跟同期对应指数涨跌幅相挂钩，预警值会跟随指数上下浮动，以当晚公告为准

市场回顾

昨日盘面：沪指跌0.11%报3952.18点，深成指跌0.68%、创业板指跌1.41%、北证50跌1.04%。沪深两市成交额21177亿元，较上日缩量232亿元。两市超3000只个股上涨。涨停82家，跌停1家，连板13家，16股封板未遂、封板率84%，连板晋级率40%，暴力新高5只。

隔夜外围：美股三大指数集体收跌，道指跌0.02%、纳指跌0.52%、标普500跌0.25%，三大指数周线仍累涨。科技七巨头多数上涨，亚马逊涨3.97%、微软涨1.68%、苹果涨1.63%、谷歌涨1.53%、Meta涨1.21%，特斯拉跌1.71%、英伟达跌4.57%。芯片股走弱，费城半导体指数跌3.47%，ARM跌超6%、应用材料跌超4%。纳斯达克中国金龙指数涨0.44%，阿里巴巴涨2.22%、贝壳涨3.33%。
现货黄金大跌逾3%报4453.67美元/盎司，白银跌约4%；国际油价回落，美油周跌4.16%。美军对拉腊克岛上两处发射装置进行打击，伊朗向美军基地发射导弹，布伦特原油期货周一早盘上涨1.8%-2.5%；美委签署石油开发协议，美方称获得委内瑞拉650亿桶石油储量多数控制权。

涨停全景

连板梯队

7板：深中华A

5板：海鸥住工(一字)

4板：捷荣技术(一字)

3板：千金药业、新农股份、锦龙股份(一字)

2板：新赛股份、海鸥股份(暴力新高)、中安科、昊华科技、合锻智能、香江控股(暴力新高)、莱绅通灵

连板晋级率：昨连板15家→今仍连板6家（40%）

涨停分布：今日涨停82家（昨日77家），暴力新高5只

⚠ 郑重声明：本文为公开市场信息的客观整理，不涉及任何证券投资分析或投资建议。文中提及的个股及数据仅为市场公开交易信息的客观呈现，不构成买入或卖出的依据。股市有风险，投资需谨慎。