老铁们早上好，先看周五晚上外围怎么走的，直接关系到今天开盘的底气。
美股三大指数全部收红。道琼斯涨0.29%收52637点，标普500涨0.42%收7575点，纳斯达克涨0.29%收26281点。涨得不算猛，但方向是好的。
最爆炸的消息是韩国存储巨头SK海力士在纳斯达克上市，IPO规模265亿美元，人类历史上第二大IPO（仅次于SpaceX）。首日收盘涨13%，市值直接干到1.2万亿美元，把竞争对手美光给超了。这个事件的影响不光是美股——全球AI和半导体信仰又被续了一波。
受这个提振，Meta涨6%到669美元，英伟达涨4%到210美元，费城半导体指数涨了1.4%。
欧洲那边和风细雨：伦敦涨0.24%、巴黎涨0.15%、法兰克福微跌0.2%。亚太更强：日经涨1.2%到68557点，韩国KOSPI涨2.52%到7475点，三星电子涨2.5%。
大宗商品方面：黄金在4110美元附近震荡，铜涨1.8%到13482美元/吨。原油回落，WTI跌近4%到71.8美元，布伦特还在76.5美元。中东局势虽然紧张，但市场目前认为是"可控的紧张"。
【周五A股复盘：指数是绿的，账户可能是红的】
周五A股走出了非常割裂的行情——
上证指数跌1%收3996点，再失4000关口。深成指跌2.29%，创业板跌4.37%，科创50暴跌5.53%。
但如果你看自己的账户，可能没亏钱，甚至还是红的。因为全市场3509只涨、1612只跌，涨停88家，跌停才4家。
为什么指数跌、个股涨？因为涨的是小票和低位票，跌的是高位的科技大权重。
兆易创新就是典型的例子。盘后公告上半年净利润增长1099%，这个数字炸裂吧？结果周五早盘冲到707.97，然后一路跳水到612收盘，跌7.76%。全天成交593亿，A股单只个股的历史天量。主力净流出85亿，全市场第一。
中际旭创、寒武纪跌超8%，宁德时代跌超7%。这些科技和新能源的超级权重集体砸盘，指数不绿才怪。
成交额3.41万亿，比周四多了4784亿。天量说明什么？多空打架，有人跑路有人接盘。跑路的是高位获利盘，接盘的是看到"跌了想抄底"的散户。
【今天盯着三件事】
第一，商业航天能不能走出持续性。 周五最猛的板块。长征十号乙火箭实现全球首次海上网系回收，中国成为继美国之后第二个掌握大运力可回收火箭的国家。概念股批量涨停——中国卫星、中国卫通两个千亿市值秒板，高德红外、星网宇达都是2板，航天环宇、海兰信20cm涨停。周末情绪发酵最充分的就是商业航天。如果今天高德红外或星网宇达直接3板一字，那这条线就是新主线了。
第二，医药/CRO有没有接力潜力。 2026版基药目录首次纳入16款创新药，9月1日实施，这是历史性的。上半年中国创新药对外授权交易金额997亿美元，增长很快。立方制药2板、常山药业20cm、益诺思20cm、昭衍新药涨停。医药位置低、有政策催化、有业绩预期，机构在回补。
第三，科技股今天是止跌还是继续杀。兆易创新周五天量跳水，如果今天低开不超过3%并且能稳住，那说明这个量有承接，科技股短期企稳。如果继续低开5%以上，那这轮科技主升浪的调整还没结束。
【说几个个股】
东方财富（300059）：收20.19元，跌1.94%，相对抗跌。券商的逻辑还在但没爆发，19.5-21的区间震荡，适合高抛低吸。机构压舱石品种。
中国卫通（601698）：千亿市值涨停，商业航天情绪核心。今天如果继续涨停，商业航天这条线可以高看一眼。如果高开低走，说明市场还是没主线。
兆易创新（603986）：593亿成交是人是鬼都在秀。业绩确实好（净利增1099%），但股价短期涨太多了，需要消化。600以下不建议恐慌割肉，但想反包也不现实，震荡为主。
【我的今日计划】
外围偏暖给了今天一个好开局。周五虽然是"指数绿个股红"，但3.41万亿的天量说明分歧很大，不是所有人都看多。今天重点看商业航天能不能扛旗、科技能不能止跌、连板能不能回暖。
操作上：别追高一致性太强的地方，低位有催化、有辨识度的品种更安全。仓位别太重，等市场选出新方向再说。
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